6G产业梳理｜标准2026年9月落地，2030年商用、空间万亿

全球首个6G标准2026年9月敲定，国内二期试验延续至2027年末，行业预计2030年商用落地，产业规模迈向万亿。

三大布局主线

1. 运营商：2027年起基建开支抬升，中国移动、电信、联通直接受益。

2. 主设备+光通信：中兴通讯、信科移动；中际旭创、新易盛、光迅、亨通光电、中天科技，优先受益基建落地。

3. 射频芯片+卫星组网：铖昌科技、上海瀚讯、通宇通讯、普天科技，受益国产替代+空天地一体化。

细分标的逻辑

运营商：中移动、电信、联通，6G建设核心，开支上行支撑业绩。

主设备：中兴通讯基站龙头、技术储备充足；信科移动6G研发靠前，年中基地投产。

光通信：亨通光电（光纤+承载网）；中际旭创、新易盛、光迅（高速光模块）；中天科技（海缆+6G承载）。

射频材料：铖昌科技射频前端；飞凯、东材科技PCB原料。

终端零部件：移远通信物联网模组；硕贝德、瑞可达天线连接器；金信诺线缆。

卫星互联：普天、瀚讯、通宇通讯，打通6G+低轨卫星。