Alphabet 的 Google Cloud 部门在 3Q26 的收入同比增长
Alphabet 的 Google Cloud 部门在 3Q26 的收入同比增长
别说进程了的文章
UBS 对 2030 年“理想型”代理式 CPU 构建所需 DRAM 的计算：配
UBS 对 2030 年“理想型”代理式 CPU 构建所需 DRAM 的计算：配
UBS 对 2030 年“理想型”代理式 CPU 构建所需 DRAM 的计算： 配置： ~4400 万个加速器 CPU 与 GPU 比例稳定在接近 3:1，可能达到 4:1 ~1.2 亿个 AI CPU + ~3000 万个传统 CPU 每个 AI CPU 目前 ~1.5TB，未来几代将达 2-3TB 每个传统 CPU ~0.5TB “这一无约束 TAM 将需要 282EB 的 DRAM，比当前行业
UBS 对 2030 年“理想型”代理式 CPU 构建所需 DRAM 的计算：
配置：
~4400 万个加速器
CPU 与 GPU 比例稳定在接近 3:1，可能达到 4:1
~1.2 亿个 AI CPU + ~3000 万个传统 CPU
每个 AI CPU 目前 ~1.5TB，未来几代将达 2-3TB
每个传统 CPU ~0.5TB
“这一无约束 TAM 将需要 282EB 的 DRAM，比当前行业
铠侠在投资者说明上还是用一种严苛而谨慎的口吻来回应存储超级周期。这一轮AI 周期
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半导体巨头在毛利达到 80% 的情况下，并没有积极扩大产能。而是提高客户的预付款
半导体巨头在毛利达到 80% 的情况下，并没有积极扩大产能。而是提高客户的预付款
![半导体巨头在毛利达到 80% 的情况下，并没有积极扩大产能。而是提高客户的预付款和长期协议锁定可见产能。这是吃过教训的表现。市场上的参与者还像疯子一样，因为记吃不记打啊习惯了。[吃瓜] ](https://dayu-img.uc.cn/columbus/img/oc/1002/fa74c859e487e52a185cdb1714cce2ab.jpg)
半导体巨头在毛利达到 80% 的情况下，并没有积极扩大产能。而是提高客户的预付款和长期协议锁定可见产能。这是吃过教训的表现。市场上的参与者还像疯子一样，因为记吃不记打啊习惯了。[吃瓜]
半导体巨头在毛利达到 80% 的情况下，并没有积极扩大产能。而是提高客户的预付款和长期协议锁定可见产能。这是吃过教训的表现。市场上的参与者还像疯子一样，因为记吃不记打啊习惯了。[吃瓜]
世界内存巨头，营业利润首次超过美国科技公司。
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铠侠的Q2业绩超绝出色，但Q3却趋于停滞。SK海力士也是如此，难道NAND市场终
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铠侠的Q2业绩超绝出色，但Q3却趋于停滞。 SK海力士也是如此，难道NAND市场终于开始饱和了吗？ 但是铠侠坚持佛系，毛利有 80%，既没涨价，也没扩产。 这些半导体制造工厂手里的现金越来越多，但是存着不花。因为已经吃过三次扩产教训了。
铠侠的Q2业绩超绝出色，但Q3却趋于停滞。
SK海力士也是如此，难道NAND市场终于开始饱和了吗？
但是铠侠坚持佛系，毛利有 80%，既没涨价，也没扩产。
这些半导体制造工厂手里的现金越来越多，但是存着不花。因为已经吃过三次扩产教训了。
彭博社：Alphabet、Meta、Microsoft、Amazon 和 Ora
彭博社：Alphabet、Meta、Microsoft、Amazon 和 Ora
彭博社：Alphabet、Meta、Microsoft、Amazon 和 Oracle 持有超过 3 万亿美元的未来数据中心承诺，其中 1.3 万亿美元为租赁。 Alphabet 持有其中的超过 1 万亿美元，几乎是其一年前总量的 8 倍，涵盖技术设备、能源和租赁。 Meta 以 8100 亿美元位居其后，其中近一半与尚未启动的数据中心租赁相关，这
彭博社：Alphabet、Meta、Microsoft、Amazon 和 Oracle 持有超过 3 万亿美元的未来数据中心承诺，其中 1.3 万亿美元为租赁。
Alphabet 持有其中的超过 1 万亿美元，几乎是其一年前总量的 8 倍，涵盖技术设备、能源和租赁。
Meta 以 8100 亿美元位居其后，其中近一半与尚未启动的数据中心租赁相关，这
三个独立实验室（OpenAI、Anthropic、xAI）今天使用了世界上约22
三个独立实验室（OpenAI、Anthropic、xAI）今天使用了世界上约22
三个独立实验室（OpenAI、Anthropic、xAI）今天使用了世界上约22%的AI计算资源，但它们已经签署了大部分将于2027-28年生效的长期合同。AI建设的大部分取决于这三家公司持续支付能力。
三个独立实验室（OpenAI、Anthropic、xAI）今天使用了世界上约22%的AI计算资源，但它们已经签署了大部分将于2027-28年生效的长期合同。AI建设的大部分取决于这三家公司持续支付能力。
现金充裕的Anthropic 的现金储备几乎与亚马逊、微软和苹果的总和相当。
现金充裕的Anthropic 的现金储备几乎与亚马逊、微软和苹果的总和相当。
现金充裕的Anthropic 的现金储备几乎与亚马逊、微软和苹果的总和相当。
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美银哈特内特（Hartnett）：2026年AI超大规模企业将发行1820亿美元
美银哈特内特（Hartnett）：2026年AI超大规模企业将发行1820亿美元
Anthropic 的前五大客户在第三季度花费了创纪录的金额。然而，我们的分析显
Anthropic 的前五大客户在第三季度花费了创纪录的金额。然而，我们的分析显
Anthropic 的前五大客户在第三季度花费了创纪录的金额。 然而，我们的分析显示，他们的收入占比约为 21%，低于第一季度的 36%。 其余客户群的增长更快——需求正在扩大。
Anthropic 的前五大客户在第三季度花费了创纪录的金额。
然而，我们的分析显示，他们的收入占比约为 21%，低于第一季度的 36%。
其余客户群的增长更快——需求正在扩大。
SanDisk先生，以AI推理爆增的需求为饵，全盘吞下数据中心向けNAND的爆卖
SanDisk先生，以AI推理爆增的需求为饵，全盘吞下数据中心向けNAND的爆卖
SanDisk先生，以AI推理爆增的需求为饵，全盘吞下数据中心向けNAND的爆卖，顺带把客户拖进泥潭，还用“939亿美元的最低收益保证”和“下期生产量的三分之二已售罄”这种作弊手段，直接把2030年以后的产量在生产前就锁定销售额的绝活秀了出来ｗｗ SANDISK的冗长财报资料总结一下， ・第一季度销售额110.
SanDisk先生，以AI推理爆增的需求为饵，全盘吞下数据中心向けNAND的爆卖，顺带把客户拖进泥潭，还用“939亿美元的最低收益保证”和“下期生产量的三分之二已售罄”这种作弊手段，直接把2030年以后的产量在生产前就锁定销售额的绝活秀了出来ｗｗ
SANDISK的冗长财报资料总结一下，
・第一季度销售额110.
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