25只半导体国产替代龙头！全产业链排满，每只1句话讲透核心，新手看1遍就会
一、上游（材料+设备：破进口垄断，补产业链短板）
1. 沪硅产业：12英寸大硅片国产龙头，破日韩垄断，供货中芯/华虹
2. 江丰电子：溅射靶材标杆，供中芯/台积电（国内厂），国内市占超30%
3. 南大光电：ArF光刻胶+前驱体双突破，补光刻环节材料空白
4. 安集科技：半导体抛光液龙头，破美日垄断，14纳米及以下制程批量供货
5. 金宏气体：电子特气国产龙头，唯一实现14纳米产线稳定供货的国产企业
6. 中微公司：7纳米及以下刻蚀设备国产唯一，进台积电/三星先进产线
7. 北方华创：设备“全能选手”，覆盖刻蚀、清洗等多环节，供头部企业
8. 拓荆科技：PECVD设备国产首家量产，破100%进口局面
9. 芯源微：12英寸涂胶显影设备国产独苗，补光刻配套设备空白
10. 盛美上海：半导体清洗设备龙头，突破3纳米先进制程清洗技术
11. 精测电子：芯片检测设备龙头，供中芯/长电，解决“测不了质量”难题
12. 至纯科技：高纯工艺设备龙头，覆盖晶圆制造、封装全流程高纯需求
二、中游（制造+封测：产能技术双突破，主战场担当）
13. 中芯国际：晶圆制造“国家队”，量产14纳米，解多数卡脖子芯片制造需求
14. 华虹公司：特色制造龙头，主攻功率/射频芯片，补细分制造空白
15. 中芯集成：功率半导体制造龙头，聚焦车规芯片，补国产车规制造空白
16. 长川科技：封测设备主力，测试机/分选机供长电/通富，覆盖先进封测
17. 长电科技：全球封测前三，先进封测产能国内领先，供华为/高通
18. 通富微电：先进封测龙头，掌Chiplet技术，携手AMD闯全球市场
19. 华天科技：封测三巨头之一，车规封测技术成熟，供货新能源车企
三、下游（芯片设计：从低端到高端，增长极核心）
20. 兆易创新：NOR Flash全球前三+MCU国产龙头，双赛道破局
21. 三安光电：化合物半导体（GaN/SiC）龙头，供5G/新能源芯片
22. 韦尔股份：图像传感器全球前三，手机/汽车CIS国产顶流
23. 斯达半导：车规IGBT龙头，国产市占第一，供货比亚迪/蔚来
24. 复旦微电：FPGA国产标杆，突破高端FPGA技术，供军工/工业领域
25. 中颖电子：家电/锂电芯片龙头，国产替代率超60%，供美的/宁德
（补充标的：佰维存储做存储封测、芯原股份搞芯片定制、北京君正攻车载芯片、协创数据侧重物联网，均为细分赛道主力，可按需关注）
4条关键提醒
1. 选标的先看环节：上游壁垒高、替代空间大（如抛光液、电子特气），下游竞争激烈，新手优先从上游切入
2. 按需求匹配细分：想布局新能源/汽车，重点看斯达半导、中芯集成；想盯先进制程，优先中微、盛美上海
3. 不盲目追高：龙头受技术突破进度、行业周期影响大，比如某设备龙头曾因产能落地慢跌超25%，回调后再研究
4. 风险提示：素材源于公开信息，仅作行业学习参考，不构成任何买卖依据；半导体研发投入高、迭代快，存在技术失败风险，投资前务必自主调研
其实半导体国产替代的核心，是“每个细分环节都有龙头扛旗”——从12英寸硅片到车规IGBT，从先进刻蚀设备到Chiplet封测，25只标的基本覆盖全产业链关键节点。不用纠结“要不要全关注”，新手挑3-5个自己能看懂的细分（比如新能源相关的芯片、先进设备），盯着“技术突破”和“供货进度”，长期跟着国产替代节奏走，比盲目追热点更稳。
