北美云厂商2026年算力目标达7GW，资本支出预期达1420亿美元
Meta推出Muse Spark 1.1模型并开放API外部变现，定价仅为头部竟品的25%；同时大幅上修算力目标，计划2026年达7GW，2027年翻倍至14GW，并在加拿大新建1GW数据中心。受此推动，Meta 2026年资本支出预期达1420亿美元（同比+104%），
2027年预期达2020亿美元。叠加Anthropic Q2 API收入预期达109亿美元，长鑫存储上半年营收大增612%-677%、三星Q2营业利润暴增1810%及台积电先进制程涨价5%-10%等产业数据。此组合拳打消了市场对算力过剩与大模型变现困难的悲观预期，扭转了资本开支拖累利润的担忧。AI商业闭环成型叠加北美云厂商军备竞赛加速，直接为光通信、算力芯片等核心硬件产业链提供极强业绩确定性。关注：中际旭创/新易盛/天孚通信（光通信厂商，受益北美云厂资本开支翻倍），寒武纪/台积电/博通（算力芯片及代工，受益算力需求激增与制程涨价），麦格米特/汇聚科技（算力基础设施，受益数据中心扩容与功耗飙升）