10.23

一、隔夜消息与产业逻辑深度解析

1.深圳并购重组：政策加码助推资产价值重估深圳提出2027年上市公司总市值目标提升至20万亿元（较征求意见稿增加5万亿），本地国资、金融平台、产业整合主体直接受益。

核心逻辑：深投控系（深赛格 、深物业A ）、金融中介（天音控股 ）将参与资本运作；科技企业（中兴通讯 ）通过并购强化产业链地位。需警惕重组进度不及预期风险。

2.新型工业化：十五五规划聚焦制造业升级工信部部长强调以“十五五”规划引领新型工业化，智能制造、工业软件、高端装备等环节迎来政策红利。

关注标的：卓郎智能 （纺织机械）、精伦电子 （控制单元）、鼎捷数智 （工业互联网）。产业升级确定性高，但需验证订单落地。

3.电解铝：供给突发收缩催化价格弹性世纪铝业 冰岛工厂减产三分之二（占全球供给0.4%），叠加国内能耗双控，电解铝供需格局优化，成本支撑强化。

核心标的：中国铝业 （一体化龙头）、云铝股份 （绿电优势）、神火股份 （煤电配套）。短期事件驱动性强，但需警惕需求端压力。

4.量子科技：标准化工作组设立加速产业化国内首个量子信息标准化工作组运行+天津大学突破电磁波识别技术，通信安全、计算硬件、应用生态等环节迎来从0到1机遇。

重点标的：国盾量子 （量子通信）、光迅科技 （光器件）、格尔软件 （加密技术）。技术壁垒高，但产业化仍需时间。

5.人形机器人 ：资本涌入印证产业化加速特斯拉 扩招生产工程师+乐聚机器人获15亿元融资+宇树科技IPO推进，电机、减速器、结构件等硬件需求持续放量。

概念股筛选：绿的谐波 （减速器）、拓普集团 （执行器）、恒工精密 （丝杠）。产业趋势明确，但需警惕技术路线分歧。

6.商业航天：雄安卫星下线开启地方产业竞赛“雄安一号”卫星下线+卫星应用大会召开，卫星制造、地面设备、遥感应用等环节受益于地方政策加持。

关注标的：中国卫星 （制造龙头）、臻镭科技 （芯片）、华力创通 （终端）。题材弹性大，但需警惕研发投入压力。

7. 国企三资改革：区域经济突围的破局点湖北深化国资改革+广东AI赋能制造业方案，区域国企（武汉控股 、沈阳机床 ）通过资产盘活与数字化转型焕发新动能。

核心逻辑：政策推动跨区域资源整合，但需警惕地方债务约束。

8.算力：标准体系构建驱动产业规范化工信部提出2027年完成50项算力标准，华鲲振宇完成增资，服务器、液冷、运维等环节迎来标准化红利。

概念股提示：中科曙光 （服务器）、品高股份 （云平台）。标准化加速行业洗牌，龙头优势凸显。

9.深地经济：国家战略资源开发提速深海、深地纳入“十五五”标准化战略，油气装备、地质服务、钻探技术等环节迎来增量需求。

核心标的：石化机械 （钻井设备）、神开股份 （测井工具）。战略高度提升，但需验证商业回报。

策略：

1）游资继续休息，龙虎榜活跃度罕见的大萧条+2，这是这几年整理龙虎榜以来最差的一天，没有之一，单只股上榜超过3000万的游资仅有一家，其他都是打酱油，看来当下基本是量化模型之间相互收割了。。

2）155，正常来说，周四晚上会出通稿，不知道有没有超预期的老题材或者有新题材出来，但消息灵通人士，可能会提前猜测，关注下午尾盘时不时会有热点异动。

小结：市场局部投机氛围浓厚，是有一些机会，但最终能把利润带走的还是少数，量力而行。